EBC의 David Barrett: 유동성은 과학만큼이나 예술입니다

최근 WORLD FINANCE는 고객에게 탁월한 서비스를 보여준 브로커를 표창하기 위해 시상식을 열었습니다. 2023년 외환 업계가 힘든 한 해를 보냈음에도 불구하고 일부 브로커는 이 힘들지만 변동이 심한 2023년에 길을 닦았으며 WORLD FINANCE가 수여하는 상을 통해 회복력과 우수성을 인정받을 자격이 있습니다.

런던 금융 산업의 중심지에 설립된 ebc Financial Group은 각 분야에서 15개 이상의 뛰어난 상을 수상했으며, "최고의 거래 실행"과 "최고의 외환 거래 플랫폼" 부문에서 두 개의 평판 좋은 상을 수상했습니다. EBC Financial Group CEO인 David Barrett 씨는 현재 거래 환경에서 일어나고 있는 상황 및 글로벌 시장 유동성 문제와 밀접하게 관련된 여러 주제에 대해 WORLD FINANCE와의 인터뷰 세션에 초대되었습니다.

David Barrett은 35년의 광범위한 금융 시장 경험을 자랑합니다. 수년에 걸쳐 그는 여러 금융 컨설팅 사업을 설립했습니다. 외환, 채권, 상품 및 파생 상품 분야에서 강력한 기반을 갖춘 Barrett은 미국 내 AIG, NatWest, ABN Amro 및 Nomura Securities를 포함한 금융 기관의 판매 및 거래 역할에도 임명되었습니다. Barrett은 게스트로 초대되어 금리 상승이 글로벌 시장에 미치는 영향, 미국 은행 위기, 파생상품이 지속 가능한 투자에서 역할을 수행하는 방법에 대해 WORLD FINANCE와 유익한 토론을 가졌습니다.

최근 시장 변동성과 경제 상황이 글로벌 시장의 유동성에 어떤 영향을 미쳤습니까?

David Barrett: 2023년 첫 몇 달 동안 모든 시장의 유동성이 어려움을 겪었다는 것은 의심의 여지가 없습니다. 유동성은 참가자 신뢰, 높은 거래량, 효율적인 가격 발견 및 주요 '공포와 탐욕' 효과에 의해 주도되는 경향이 있습니다. 그 중 최근 압력을 받고 있습니다. 2023년에는 이미 뉴스 가치가 있는 사건이 너무 많아서 어디서부터 시작해야 할지 알기 어렵습니다. 하지만 제가 보기에 핵심 방해 요인은 전 세계적으로 급격한 비율 상승이었습니다. 모든 시장은 거의 0에 가까운 금리 환경에서 생활하고 이를 활용하는 방법을 배우는 데 10년 이상을 소비했습니다. 지난 12개월 동안 금리가 빠르게 상승하면서 이러한 저금리가 얼마나 뿌리 깊게 자리 잡았는지 드러났습니다.

파생상품 시장의 발전을 이끄는 큰 추세는 무엇입니까?

David Barrett: 최근 몇 년 동안 기술은 훨씬 더 광범위한 참가자에게 모든 시장을 개방했습니다. 팬데믹으로 인해 프로세스가 가속화되면서 파생상품 시장에 대한 소매 투자자의 참여가 크게 증가했습니다. 일부 거래소에서는 서구 시장에서 거래량이 15~30% 증가했고 중동 및 아시아 태평양 지역에서는 50~60% 증가했습니다. 이러한 엄청난 수요 증가로 인해 전 세계 시장에서 더 다양한 파생상품이 탄생하게 되었습니다.

지속가능투자의 증가 추세에 대해 어떻게 생각하시나요?

David Barrett: 지속 가능한 투자에 대한 초점은 파생상품 거래에 대한 새로운 잠재고객을 열었습니다. 광범위하게 말하면 이러한 제품은 환경, 사회 및 거버넌스(ESG) 목표를 달성하기 위해 최종 사용자에게 노출됩니다. 지속 가능한 투자에 대한 관심이 높아지면서 지속 가능성과 연계된 파생상품 및 기타 ESG 지향 계약에 대한 수요와 개발이 활발해졌습니다. 배출권 거래, 재생 에너지 및 연료, 지속 가능한 신용 파생 상품, 지속 가능한 관련 신용 부도 스왑(CDS)을 포함하여 지속 가능성과 관련된 파생 상품에는 여러 가지 광범위한 유형이 있습니다. EBC는 다른 브로커와 마찬가지로 지속 가능성과 ESG 투자에 대한 고객의 견해를 어떻게 반영할지에 대한 고객의 경험에 관심을 갖습니다. 앞으로 우리는 고객의 요구 사항과 선호 사항을 충족하기 위해 CFD 및 파생 상품에 대한 액세스를 포함하도록 서비스를 확장할 것입니다.

규제 환경은 어떻게 변화하고 있으며 이는 파생상품에 어떤 의미를 갖나요?

David Barrett: 지난 10년 동안 금융 시장은 전례 없는 규제 변화를 경험했습니다. 금융 위기 이후 파생상품은 뒤이은 조사에서 최전방과 중앙 자리를 차지했습니다. 많은 시장 참여자들이 파생상품 노출을 관리하는 방법에 큰 실패를 겪었지만, 규제 기관 역시 최고의 경험을 갖지 못했다는 것도 마찬가지로 분명했습니다.

규제 당국은 장외(OTC) 시장에서 가능한 한 많은 파생상품 거래를 제거하고 거래소 실행을 추진하기 위해 열심히 노력해 왔습니다. 이러한 통합으로 인해 대기업 간 노출이 줄어들었지만 거래소 거래와 관련된 실행 및 현금 사용은 파생상품 제공자와 사용자 모두에게 우려의 원인이 될 것입니다. 청산 파생상품에서는 거래상대방 위험 관리가 확실히 줄어들었지만, 이러한 방식으로 거래를 추진하려는 노력으로 인해 혁신과 맞춤형 거래는 비용이 많이 들고 관리가 복잡해졌습니다. 글로벌 금융 위기와 코로나19 팬데믹은 다양한 시장의 강력한 상호 연결성으로 인해 장내 거래가 절대적인 안전을 의미하지 않는다는 것을 보여주었습니다. 이는 최종 사용자에게 손해를 끼치며 중앙청산소(CCP)를 이용하는 것이 위험하지 않다고 생각해서는 안 된다고 주장할 수 있습니다.

EBC는 특히 이 문제를 염두에 두고 고객이 위험을 관리하고 유동성을 개선할 수 있도록 돕기 위해 무엇을 해왔습니까?

David Barrett: 변동성과 레버리지는 고객에게 양방향으로 작용합니다. 잘 규제된 회사로서 우리는 고객이 이 두 가지를 모두 이해하고 관리할 수 있도록 돕는 책임을 충분히 인식하고 있습니다. 우리는 가격에 접근하는 방법과 각 고객의 요구에 맞게 가격을 조정하는 방법을 관리하는 데 도움이 되는 1차 유동성 관계를 보유하고 있습니다. 유동성은 과학이자 예술입니다. 우리는 의도적으로 더 적은 수의 공급자를 사용하지만 더 나은 품질의 공급자와의 관계를 모든 사람에게 긴밀하고 유익하게 유지합니다. 시장을 선도하는 기술을 사용하여 고객에게 유동성을 제공하는 것도 마찬가지로 중요하며, 당사의 운영 도구는 고객에게 거래 노출 및 위험을 관리하는 데 필요한 정보를 제공합니다.

최고의 유동성을 제공하는 것 외에도 시장을 선도하는 기술을 활용하여 고객에게 유동성을 맞추는 것도 매우 중요합니다. EBC Financial Group은 고객에게 거래 노출 및 위험을 더 잘 관리하는 데 필요한 정보를 제공하는 도구를 갖추고 있습니다.

마지막으로 David는 EBC 그룹이 항상 진실성과 존중의 원칙을 고수하고 고객의 재정적 안정을 최우선으로 생각한다고 말했습니다.

EBC 그룹은 영국과 호주의 이중 감독 공급자의 규제를 받습니다. 영국 금융행위감독청(FCA)의 규정 준수 요구 사항을 엄격히 준수하며, 고객 자금은 영국 Barclays Bank에서 독립적으로 관리합니다. 동시에 EBC는 영국 Lloyds 및 AON 그룹으로부터 연간 1,000만 달러 이상의 보험에 가입하여 거래자의 위험을 최소화했습니다.

EBC는 개발 목표에 부합하는 견고한 거래 환경을 조성하고, 고객을 위한 글로벌 투자 기회를 모색하며, 보다 안전하고 보다 완비된 금융 생태계를 구축하기 위해 항상 노력해 왔습니다.

모든 헌신적인 거래자를 위한 탁월한 광채 관리.