เผยแพร่เมื่อ: 2023-08-09
อัปเดตเมื่อ: 2025-01-17
Head and Shoulder เป็นรูปแบบกราฟที่ใช้ในการวิเคราะห์ทางเทคนิค ซึ่งมักนำมาใช้ในการทำนายการกลับตัวของแนวโน้มในตลาดหุ้น, Forex และตลาดการเงินอื่น ๆ รูปแบบนี้ได้ชื่อมาจากรูปร่างที่คล้ายกับส่วนหัวและไหล่ของมนุษย์ โดยประกอบด้วยยอดสามจุดและร่องสองจุด รูปแบบ Head and Shoulders มักปรากฏที่จุดสูงสุดของแนวโน้มขาขึ้น ซึ่งมักบ่งชี้ว่าแนวโน้มราคาจะเริ่มปรับตัวลดลงในอนาคต
รูปแบบของกราฟ Head and Shoulders เกิดขึ้นจากสามขั้นตอนหลัก ขั้นตอนแรกคือ "ไหล่ซ้าย(Left Shoulder)" ซึ่งราคาเคลื่อนที่ขึ้นไปถึงจุดสูงสุดแล้วปรับตัวลดลง สร้างร่องแรกขึ้น หลังจากนั้นเข้าสู่ขั้นตอนของ "หัว(Head)" ซึ่งราคาจะขึ้นไปอีกครั้งและทำจุดสูงสุดใหม่ที่สูงกว่าจุดสูงสุดของไหล่ซ้าย แล้วจึงปรับตัวลดลง สร้างร่องที่สอง ซึ่งมักจะต่ำกว่าร่องของไหล่ซ้าย ขั้นตอนสุดท้ายคือ "ไหล่ขวา(Right Shoulder)" ซึ่งราคาจะขึ้นไปอีกครั้ง แต่ไม่สามารถทำจุดสูงสุดใหม่ที่สูงกว่า "หัว" และปรับตัวลดลงอีกครั้ง สร้างร่องที่สาม ซึ่งมักจะมีลักษณะคล้ายกับร่องของไหล่ซ้าย
ลักษณะสำคัญของกราฟรูปแบบนี้คือ "เส้นคอ (Neckline)" ซึ่งเป็นเส้นแนวนอนที่เชื่อมระหว่างร่องของไหล่ซ้ายและหัว เมื่อราคาหลุดต่ำกว่าเส้นคอนี้ จะถือเป็นสัญญาณขายที่สำคัญ ซึ่งบ่งชี้ว่าแนวโน้มราคามีโอกาสลดลงต่อไป นักลงทุนมักใช้เส้นคอของกราฟรูปแบบนี้เป็นจุดตัดสินใจในการขายชอร์ต เพื่อทำกำไรจากการปรับตัวลงของราคา
ประสิทธิภาพของรูปแบบ Head and Shoulders ขึ้นอยู่กับความสมบูรณ์ของรูปแบบและการยืนยันจากปริมาณการซื้อขาย ความสมบูรณ์ของรูปแบบหมายถึงจุดสูงสุดและจุดต่ำสุดในแต่ละขั้นตอนต้องชัดเจนและสอดคล้องกับลักษณะของรูปแบบ ส่วนการยืนยันจากปริมาณการซื้อขายหมายถึงในระหว่างการก่อตัวของรูปแบบ ปริมาณการซื้อขายควรมีลักษณะที่เป็นระเบียบ โดยในช่วงของการก่อตัวในช่วงหัว ปริมาณการซื้อขายจะต้องอยู่ในระดับที่ค่อนข้างต่ำ
แม้ว่ารูปแบบ Head and Shoulders จะได้รับความนิยมอย่างกว้างขวางในการวิเคราะห์ทางเทคนิค แต่ไม่ใช่ทุกรูปแบบของกราฟนี้จะสามารถทำนายการปรับตัวลงของราคาได้อย่างแม่นยำ ดังนั้น เมื่อใช้รูปแบบนี้ในการตัดสินใจการซื้อขาย นักลงทุนควรใช้ร่วมกับตัวชี้วัดทางเทคนิคอื่น ๆ และพิจารณาแนวโน้มของตลาด เพื่อเสริมความแม่นยำและเพิ่มโอกาสในการประสบความสำเร็จในการเทรด
ประสิทธิภาพของรูปแบบ Head and Shoulders ขึ้นอยู่กับการหลุดจากเส้นคอ เมื่อราคาหลุดต่ำกว่าเส้นคอนี้ รูปแบบจะได้รับการยืนยัน และนักลงทุนมักจะเลือกใช้กลยุทธ์ขาย โดยคาดว่าราคาจะลดลงต่อไป การหลุดจากเส้นคอถือเป็นสัญญาณขายที่สำคัญ ซึ่งสามารถกระตุ้นให้เกิดคำสั่งขายเพิ่มเติม และเร่งให้แนวโน้มการลดลงดำเนินไปอย่างรวดเร็ว
การปรากฏของรูปแบบกราฟ Head and Shoulders มักถูกมองว่าเป็นสัญญาณของการเปลี่ยนแปลงอารมณ์ตลาด จากการซื้อเข้าสู่การขาย โดยสะท้อนถึงการที่แรงซื้อค่อย ๆ อ่อนแรงลงและแรงขายค่อย ๆ เพิ่มขึ้น กราฟรูปแบบนี้ต้องใช้เวลาในการพัฒนา ซึ่งมักจะใช้ระยะเวลาหลายเดือน จึงถือเป็นรูปแบบการกลับตัวของแนวโน้มที่มีลักษณะของการเปลี่ยนแปลงในระยะยาว
ความสามารถในการทำนายของรูปแบบ Head and Shoulders จะได้รับอิทธิพลจากสภาพคล่องในตลาดและพฤติกรรมของผู้เข้าร่วมตลาด เมื่อมีสภาพคล่องสูงและมีผู้เข้าร่วมจำนวนมาก รูปแบบ Head and Shoulders อาจทำนายการเคลื่อนไหวของราคได้แม่นยำมากขึ้น แต่หากสภาพคล่องต่ำและผู้เข้าร่วมตลาดน้อย ความแม่นยำของรูปแบบนี้อาจลดลง
รูปแบบ Head and Shoulders ไม่สามารถทำนายได้อย่างแม่นยำเสมอไป เพราะบางครั้งราคาสามารถดีดตัวกลับก่อนที่ราคาจะหลุดจากเส้นคอ หรือการหลุดจากเส้นคออาจเป็นแค่การเคลื่อนไหวชั่วคราว ดังนั้นนักลงทุนควรระมัดระวังในการใช้รูปแบบนี้ และควรพิจารณาร่วมกับตัวชี้วัดทางเทคนิคอื่น ๆ และแนวโน้มของตลาดเพื่อให้การตัดสินใจมีความแม่นยำมากยิ่งขึ้น
ข้อจำกัดความรับผิดชอบ: การลงทุนมีความเสี่ยง เนื้อหาในบทความนี้ไม่ใช่คำแนะนำการลงทุน หรือเป็นการเสนอหรือเชิญชวนหรือแนะนำผลิตภัณฑ์การลงทุนใด ๆ
